Los Bancos y Cajas

Los consejos rectores de Caja Campo, segunda caja rural de la Comunidad Valenciana, y Cajamar Caja Rural, primera cooperativa de crédito y caja rural de España, han anunciado este lunes el proyecto de fusión de ambas que dará como resultado un fortalecimiento de su posición como líder del sector con 46.500 millones de euros de volumen de negocio. El acuerdo, que deriva de la coincidencia de ambas entidades en la necesidad de diseñar e impulsar nuevas alianzas estratégicas que contribuyan a reforzar la posición competitiva del sector de cajas rurales en España, generará una nueva entidad con activos por importe de 29.500 millones de euros, un coeficiente de solvencia del 13,65%, 4.445 empleados y más de un millar de oficinas en treinta y ocho provincias.

Cajastur, Caja Cantabria y Caja Extremadura presentan este lunes al Banco de España la reedición de su integración a tres bandas, tras expulsar del proyecto a la Caja de Ahorros del Mediterráneo (CAM) la semana pasada, informaron a Europa Press en fuentes financieras.

Los órganos de gobierno de las tres entidades se reúnen mañana viernes y aprobarán, previsiblemente, un nuevo proyecto de Sistema Institucional de Protección (SIP) para cumplir con las nuevas exigencias de capitalización establecidas por el Gobierno y por las que vela el instituto emisor español.

Cajastur, Caja Cantabria y Caja Extremadura no pedirán recursos públicos al Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria (FROB) para cumplir con los requisitos de solvencia establecidos por el Decreto de Reforzamiento del Sistema Financiero.

La nueva integración contará con un volumen de activos de 56.000 millones de euros, de los que Cajastur aportará las dos terceras partes (38.000 millones), Caja Cantabria aportará 11.000 millones (19%), y Caja Extremadura, 9.000 millones (16%).

Por su parte, la CAM también debe presentar su proyecto al Banco de España y detallar la solicitud de fondos públicos por importe de 2.800 millones, tal y como anunció tras el naufragio de Banco Base, al tiempo que busca un socio estable para el futuro.

Por el momento, la CAM ha adquirido a sus ex socios la totalidad del capital social de Banco Base, de modo que se ha quedado con la ficha bancaria, lo que facilita la entrada de fondos públicos para reforzar su solvencia en caso de que se quede en solitario.

A instancias del Banco de España, la CAM busca un comprador para evitar su nacionalización total y ha contactado con Santander, BBVA, Popular, La Caixa y Sabadell, así como con otras entidades de menor tamaño, mientras que el regulador tantea por su cuenta el interés del sector.

Los potenciales compradores de la CAM estudian los números de la entidad alicantina, pero prefieren esperar a que el FROB refuerce la caja antes de invertir, o un plan que garantice cobertura ante eventuales pérdidas, entre el que podría figurar un Esquema de Protección de Activos (EPA).

Por su parte, el Banco de España quiere reducir al máximo el uso de recursos públicos para mejorar la situación de la caja, y sólo contempla la intervención como último recurso.

Expulsión de la cam de la fusión.

Las asambleas de estas tres cajas rechazaron el miércoles de la semana pasada integrarse con la CAM para dar fruto a Banco Base debido a los problemas de solvencia de la entidad alicantina, que horas antes había dado su visto bueno a la fusión a cuatro.

Las cajas asturiana, cántabra y extremeña decidieron abortar la creación del tercer mayor grupo de cajas porque no estaban dispuestas a emprender un proyecto abocado a la nacionalización desde su nacimiento por culpa de la morosidad y exposición al ladrillo de la CAM, que habían disparado la solicitud de recursos públicos.

Banco Base había solicitado al Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria (FROB) 2.784 millones de euros para cumplir con las nuevas exigencias de capital, lo que suponía casi duplicar las necesidades de 1.447 millones de euros identificadas por el Banco de España.

Esta solicitud de fondos elevaba el recurso global al dinero público de Banco Base hasta 4.231 millones de euros, cifra que convertiría al Estado en el mayor y principal accionista de dicho Sistema Institucional de Protección (SIP).

La fusión de Unicaja y CajaEspaña-Duero, anunciada esta mañana por ambas entidades, se materializará mediante la creación de un banco al que traspasarán su negocio financiero, según se desprende del hecho relevante remitido a la CNMV. Algo que se explica porque facilita mucho la labor de integración ya que es la opción favorecida ahora por el Gobierno y el Banco de España.

En este documento, las cajas reconocen la existencia de “un preacuerdo genérico de los Presidentes de ambas Instituciones con vistas a un eventual proceso de integración acogido al régimen previsto en el Título IV del Real Decreto- Ley 11/2010″ (que reformaba la Ley de Cajas). Dicho título se refiere al “Ejercicio indirecto de la actividad financiera y régimen de transformación de las cajas de ahorros” y recoge las condiciones para la transformación de cajas en bancos.

Fuentes cercanas al proceso explican que la creación de un banco “es de libro con las condiciones impuestas por el Banco de España, lo que facilita mucho el proceso”. El gobernador Fernández Ordóñez prefería hasta bien entrado 2010 las fusiones puras de cajas, como las de las gallegas, las catalanas o las propias Caja España-Caja Duero; de hecho, la figura de los SIP se creó como sucedáneo a las fusiones cuando había obstáculos políticos insalvables.

Pero la necesidad de captar capital en los mercados y el fracaso de las cuotas participativas le hicieron inclinarse por la transformación en bancos, que se consagró en el reciente Real Decreto de reforzamiento del sector financiero, que convertirá en bancos a todas las cajas que tengan que ser nacionalizadas. En teoría, la integración de Unicaja y Caja España-Duero no tendría por qué hacerse mediante un banco, ya que no requiere captar capital adicional, pero de esta forma tendrá muchos menos obstáculos.

Una incógnita que sigue abierta es si alguna de las dos entidades se transformará en fundación o seguirán siendo cajas de ahorros. Según el citado Título IV de la reforma de la LORCA, las cajas que se queden por debajo del 50% del capital del banco al que cedan su negocio deben convertirse en fundaciones.

Por tamaño, ese sería el caso de Unicaja, que tiene un activo de 35.000 millones frente a los 46.000 de la castellano-leonesa. Pero dado que es la más solvente y que es España-Duero la que necesita capital para cumplir las exigencias del Gobierno, el reparto será al menos paritario. Y además, el control corresponderá a la andaluza.

Deloitte y Cuatrecasas diseñan la operación

De hecho, el presidente de la caja fusionada será Braulio Medel (Unicaja) y el consejero delegado y vicepesidente ejecutivo, Evaristo del Canto. Y la sede operativa de la caja fusionada estará en Madrid, según informa la televisión de Castilla y León en su página web.

Por otro lado, El Confidencial ha sabido que la consultora Deloitte y el bufete Cuatrecasas serán los encargados del diseño de la operación. Ambas firmas ya trabajaban de forma genérica para Unicaja, pero las fuentes consultadas confirman que se han hecho con el mandato de la fusión.

El preacuerdo se produce después de que Unicaja y Caja España-Duero rompieran -a principios de marzo- las negociaciones que mantenían y que contaban con el visto bueno del Banco de España por un desacuerdo sobre la sede social, que, tal y como ya publicó El Confidencial, Braulio Medel, presidente de Unicaja, quería que estuviera en Mälaga. Tras esta ruptura, Evaristo del Canto, presidente de Caja España-Duero, comenzó las negociaciones con Mare Nostrum.

Hoy Caja España-Duero tenía previsto un Consejo de Administración para informar sobre los contactos establecidos en los últimos días y el futuro de la entidad, después de que la semana pasada Mare Nostrum diera por concluidas las conversaciones que mantenía con las cajas castellanas para su incorporación al grupo. Caja España-Duero necesita 463 millones de euros (1,8 puntosde capital), según los datos publicados hace unos días por el Banco de España.

La caja resultante sumará 81.000 millones en activos. Caja España-Duero cuenta con 849 oficinas y 4.704 empleados, mientras que la caja andaluza dispone de una red de en torno a 900 oficinas distribuidas por una veintena de provincias españolas, Londres, Bruselas, Frankfurt y Casablanca.

La Asamblea de la Caja Rural de Cuenca ha aprobado “casi por unanimidad” el protocolo de fusión con la Caja Rural de Albacete y la Caja Rural de Ciudad Real para formar Globalcaja, una nueva entidad que comenzará a operar en mayo.

Según ha informado hoy al término de la asamblea el presidente de la Caja Rural de Cuenca, Carlos de la Torre, de los 288 votos contabilizados, según tan sólo “cuatro o cinco” han rechazado la propuesta.

De la Torre ha asegurado que la nueva fusión “sale con vocación de ser una entidad de referencia en la región, eso está claro” y ha añadido que “en el protocolo de fusión seguimos insistiendo en que queremos seguir apegados al terreno”.

El presidente de la Caja Rural de Cuenca ha apuntado que dos tercios de las oficinas de las tres Cajas pertenecerán a la banca rural, una de las cuatro líneas de negocio que desarrollará la nueva entidad bancaria.

Por su parte, el subdirector general de la Caja Rural de Cuenca, Ernesto Berdala, ha subrayado que la entidad conquense ha hecho una aportación a “Globalcaja” “superior incluso a lo que han hecho el resto de las cajas” ya que cuenta con un coeficiente de solvencia del 15,5 por ciento y de 150 por ciento en cuanto a liquidez estructural.

La Asamblea también ha dado el visto bueno las cuentas anuales de 2010, que han registrado un beneficio antes de impuestos de 9,1 millones de euros, lo que supone un incremento del 70 por ciento respecto de 2009, un resultado “importante” según de la Torre.

El director general de la Caja Rural de Cuenca, Ernesto Berdala ha puntualizado que dicho incremento se debe a que en el ejercicio de 2010 no han tenido que realizar saneamientos.

En cuanto a la inversión crediticia, ha disminuido un 5,8 por ciento, con 557 millones de euros, de los que el 65 por ciento se ha destinado a préstamos hipotecarios sobre vivienda.

Según Berdala, esta situación ha sido “producto de la crisis” ya que “la gente no quiere endeudarse”.

La Caja Rural de Cuenca cuenta con 82 oficinas y 217 empleados.

Grupo BMN está contactando con varias entidades para analizar posibilidades de fusión, entre las que figura Caja España-Caja Duero, tras concretarse la nueva normativa financiera española que endurece las exigencias de solvencia, han explicado a Europa Press fuentes financieras.

Fuentes de BMN han declinado concretar nombres, pero han reconocido que “hay varias conversaciones abiertas con varias entidades para explorar las diferentes posibilidades tras digerir el decreto del Gobierno”.

“Cualquier medida que sirva para fortalecer al grupo BMN se estudiará”, han añadido, destacando que por el momento se están analizando las diferentes vías que ofrece la normativa, pero no se ha tomado ninguna decisión.

Según una información de Radio León-Cadena SER recogida por Europa Press, Caja España-Caja Duero se encuentra en negociaciones “avanzadas” para cerrar un acuerdo con BMN, grupo que surgió en 2010 de la fusión fría entre Caja Granada, Caixa Penedès, Sa Nostra y Caja Murcia.

Según dicha información, el presidente de Caja España-Caja Duero, Evaristo del Canto, ha intensificado sus contactos en las últimas horas con directivos de este grupo.

Los máximos responsables de ambos grupos financieros mantienen contactos en Madrid para intentar alcanzar un acuerdo lo más rápidamente posible, negociaciones que están “muy avanzadas”, por lo que la operación podría fraguarse en las próximas horas.

En este sentido, no se descarta que el Consejo de Administración de Caja España-Caja Duero ratifique el nuevo acuerdo este jueves para después convocar la pertinente Asamblea para dar el visto bueno definitivo.

Mare Nostrum es la sexta entidad del país en número de activos, por encima de Caja España-Caja Duero, y tiene un capital básico del 8,4 por ciento, dos décimas más que la entidad castellanoleonesa.

El alcalde de León y consejero de Caja España-Caja Duero, Francisco Fernández, ha visto con buenos ojos la operación.

Concretamente, ha señalado que si finalmente se cierra, sería “una buena opción” que evitaría recurrir a fondos públicos y garantizaría que la entidad de ahorros conservase sus señas de identidad y no fuera absorbida.

A través de los contactos que mantiene en Madrid Evaristo del Canto con representantes de Mare Nostrum y del Banco de España, se habla de un “inminente desenlace”.

“No debería haber problemas en que la operación cristalice”, manifestó Francisco Fernández, quien reiteró que se trata de una “buena noticia” para los intereses de Caja España-Caja Duero.

Banco Pastor esta dispuesto a negociar con alguna caja de ahorros para crear un grupo financiero más grande.

El presidente del Banco Pastor, José María Arias, dijo este viernes que la entidad estaría dispuesta a participar en la reestructuración del sector de las cajas de ahorros, mediante la compra de activos o incluso planteándose una fusión, siempre y cuando lleve el timón en la entidad resultante.

En la presentación a los analistas de las cuentas de 2010, ejercicio en el que vio caer su beneficio neto el 38,6 %, hasta 62 millones de euros, Arias dejó claro que la entidad está dispuesta a aprovechar cualquier oportunidad que surja en el sector, por lo que están atentos a cualquier movimiento y consideran todas las posibilidades, pero siempre “como consolidadores”.

Poco después, en la presentación de los resultados ante los medios de comunicación, Arias aseguró que aún no han mantenido contactos con ninguna caja, aunque admitió que ha habido “conversaciones” con algún banco de inversión.

Preguntado por si considera que la reestructuración de las cajas acabará con el modelo de estas entidades, tal y como las conocemos, Arias se mostró convencido de que seguirán existiendo algunas, aunque admitió que habrá que estar atento a las exigencias de los mercados “que son los que ponen las condiciones” y los que tendrán “la última palabra”.

En cualquier caso, Arias aprovechó para dejar claro, como ya hiciera recientemente la entidad en un comunicado remitido a la CNMV que no tiene sobre la mesa ningún proyecto de unión, fusión o colaboración con su socio portugués Espirito Santo.

Preguntado por si las medidas del Gobierno son adecuadas para salir de la crisis, Arias explicó que “la mejor forma de comprobarlo es ver la reacción de los mercados financieros”, y “la tendencia es que han sido bien acogidas”, aseguró.

Asimismo, también están aprovechando ya la “irrepetible” situación que se está viviendo en Galicia por la fusión de las cajas de ahorros locales, para hacerse con una parte de la clientela y los depósitos que siempre puede captarse en situaciones similares.

De hecho, dijo Arias, más de la mitad de los depósitos captados en 2010 lo fueron en Galicia, como consecuencia de esta situación, que calculan que empezará a estabilizarse en 2015.

Por su parte, el consejero delegado de la entidad, Jorge Gost, explicó el plan de crecimiento que tiene diseñado el Pastor hasta 2013, que prevé, entre otros objetivos, doblar el beneficio neto -que se situaría en 124 millones de euros- y elevar el “core capital” o activos de máxima calidad hasta el 9,50%, desde el 8,46% actual.

En cuanto al futuro, aseguraron que 2011 será “un año duro y difícil”, el cuarto año de la mayor recesión que ha habido en España en décadas y que la economía mejorará pero muy débilmente y se irá desapalancando poco a poco, es decir, se irán reduciendo poco a poco las cuantiosas deudas de familias y empresas, cuya capacidad de resistencia “se empieza a agotar”.

Y todo esto en un escenario en el que los mercados siguen cerrados, la prima de riesgo fluctúa continuamente igual que en el resto de países periféricos, y existe una sobrecapacidad en el sistema financiero, que ya se está empezando a reducir con la reestructuración que vive el sector, explicaron.

Nuestro objetivo, dijo Arias, es ser una entidad “bien gestionada”, enraizada en Galicia, donde empezó su andadura hace más de 230 años, y con el foco en pymes, autónomos y particulares de renta media. “No seremos los más grandes, pero sí queremos situarnos en la vanguardia de los mejores y ser un referente para nuestros clientes”, que encontrarán buen servicio y calidad, dijo.

En cuanto a la morosidad, que el banco situó en el 5,14% a cierre del pasado ejercicio, frente al 4,89 % de 2009, el consejero delegado explicó que aún no se ha alcanzado el pico y que seguirá aumentando a lo largo de 2011, aunque cada vez menos y en el caso concreto del Pastor, cada vez se alejará más de la media del sector.

Banco Base, entidad central del SIP de Caja Cantabria, es ya una realidad
Caja Cantabria, CAM, Cajastur y Caja Extremadura han constituido este martes, bajo la denominación Banco Base, la entidad central del Sistema Institucional de Protección (SIP) impulsado desde las cuatro cajas.

También este mismo martes el Consejo de Administración del nuevo banco ha celebrado su primera reunión, en la que se ha adherido al contrato de integración y al acuerdo de desarrollo suscrito por las entidades.
Según explican las cajas en los comunicados remitidos a lo largo de la mañana a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV), con estos acuerdos queda constituido el grupo consolidable de entidades de crédito formado por el banco, como entidad de cabecera, y por las cajas, con efectos desde el 31 de diciembre de este año.

El Banco se constituye con un capital social inicial de 20 millones de euros, íntegramente suscrito y desembolsado. En concreto, la CAM ha puesto el 40%, otro tanto Cajastur, Caja Extremadura un 11% y Caja Cantabria el 9% restante.

Las cajas aportarán al banco la totalidad de activos y pasivos afectos a su respectivo negocio financiero, entendido en el sentido más amplio, lo que supone la totalidad de los activos y pasivos de cada caja, excluidos únicamente los afectos a la obra social.

Para ello, se harán sendas operaciones de escisión parcial por segregación, que está previsto ejecutar a la mayor brevedad posible en el ejercicio 2011, previa obtención de las pertinentes autorizaciones y aprobaciones de los correspondientes organismos públicos, así como con la aprobación de las respectivas asambleas generales de las cajas.

En el momento de ejecución de dichas aportaciones al banco, desplegarán sus efectos los compromisos de solvencia, liquidez, puesta en común de resultados y responsabilidad solidaria entre los miembros del SIP según lo establecido en el contrato de integración y en el acuerdo de desarrollo.

CONSEJO DE ADMINISTRACIÓN

En la primera reunión del Consejo de Administración del banco, celebrada en Madrid, se ha ratificado su adhesión al contrato de integración del SIP. El siguiente paso del proceso de integración será la suscripción de participaciones preferentes por importe de 1.493 millones por el Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria, que se prevé realizar antes del 31 de diciembre de 2010.

El Consejo de Administración de la entidad central, cuya creación fue autorizada por el Ministerio de Economía y Hacienda a mediados de diciembre, está integrado por catorce miembros, doce de los cuales ya han sido designados.

Modesto Crespo, presidente de CAM, es el presidente de la nueva entidad; Víctor Bravo, presidente de Caja Extremadura, es el vicepresidente primero; Enrique Ambrosio, presidente de Caja Cantabria, es vicepresidente segundo; y Manuel Menéndez, presidente de Cajastur, es el consejero delegado y primer ejecutivo de la nueva entidad central del SIP.

Además, como vocales del Consejo están María Dolores Amorós, Roberto López y Ginés Pérez, por parte de CAM; Felipe Fernández, Jesús Ruano y Víctor Rocha, por parte de Cajastur; Miguel Ángel Barra, por parte de Caja Extremadura; y Javier Eraso, por parte de Caja Cantabria.

Los miembros del Consejo de Administración han manifestado su satisfacción por el desarrollo en tiempo y forma del proceso de integración que las entidades acordaron el pasado mes de mayo y que supone la creación del tercer grupo español de cajas de ahorros.

La entidad portuguesa estaría sondeando a la española para llegar a un acuerdo de integración.

El Banco Pastor ha negado la existencia de conversaciones con el banco portugués Espirito Santo para una eventual operación corporativa de fusión entre ambas entidades financieras.

“Banco Pastor, ante la información aparecida en el día de hoy con relación a la eventual existencia de negociaciones tendentes a una operación corporativa de fusión entre nuestra entidad y Banco Espirito Santo, desmiente rotundamente la existencia de dichas negociaciones”, asegura el banco español en un comunicado remitido a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).

Según una información publicada hoy, la entidad portuguesa está sondeando a la española para llegar a un acuerdo de integración, dando lugar a un grupo con activos valorados en más de 113.000 millones de euros.