Los Bancos y Cajas

Un fondo de inversión consiste en reunir fondos de distintos inversores, físicos o jurídicos para invertirlos en diferentes productos financieros, delegando la responsabilidad a una sociedad administradora, un banco por ejemplo. Al invertir en un fondo se obtiene un número de participaciones, las cuales diariamente tienen un precio o valor liquidativo, obtenido por la división [...]

El Banco de España ya le ha pasado a comunicar los resultados de los test de estrés a bancos y cajas españoles. De esta forma los bancos y cajas han tomado conocimiento si lograron pasar las pruebas a las entidades financieras.

Estos son pruebas de resistencias de parte de la Autoridad Bancaria Europea (EBA). Si bien los datos, no son los finales ni tampoco oficiales.

La diferencia es que los bancos y cajas se encargaron de autoevaluarse al aplicar los test que le ha enviado la Autoridad Bancaria Europea (EBA) a las entidades financieras europeas, bajo la supervisión del propio Banco de España.

Tras dichas pruebas que debieron pasar las cajas y bancos, sus resultados definitivos serán anoticiados por la Autoridad Bancaria Europea en Junio en el que publicará los resultados de estas pruebas.

Los test se dan sobre 90 entidades europeas, de las que 24 corresponden a España siendo en su conjunto más del 65% de los activos bancarios que componen la UE. En cuanto a los resultados, todos los bancos españoles lo han aprobado, mientras que alguna de las cajas que participaron podrían haberlo no pasado.

Una clara muestra del interés que demuestra estos test de estrés, es que en España otra vez se ubicó como el Estado con más entidades participaron, ya que el 95% del sistema financiero español pasó por estas pruebas.

El Banco de España ha llevado a cabo una revisión sobre los resultados de las 24 cajas y bancos, todavía resta la revisión y control de la EBA que esta vez intentará demostrar una imagen transparente en cuanto a los resultados, ya que en los test anteriores los bancos irlandeses habían pasado positivamente para después descubrir que tenían serios problemas.

A pesar de que la CAM ha solicitado 2.800 millones al FROB, mantiene el encargo a Nomura de que estudie alguna operación corporativa. Por ello, los bancos candidatos ha quedarse con la caja hacen sus cabalas.

El planteamiento que exponen las entidades interesadas pasa porque la CAM divida sus activos. Según recoge hoy El Mundo en su edición impresa, los mejores activos irían a parar a un “banco bueno”, sin ayudas públicas y con dos accionistas de referencia: el propio banco cotizado (que tendría el control) y Banco CAM (que incluiría los activos de peor calidad). Por otro lado, Banco CAM tendría a su vez otros dos accionistas: la propia caja y el FROB y recibiría una aportación dineraria o en acciones del banco cotizado.

Los bancos interesados han tenido que proponer esta vía porque la aplicación de un esquema de protección de activos está totalmente descartada si no hay intervención. Además, este modelo no es ninguna novedad, puesto que es el que ha puesto en marcha Bankia con Banco Financiero y de Ahorros (BFA).

A las 10:53, Cuotas CAM cae un 1,43% hasta los 5,51 euros.

El listón de capital principal se sitúa en el 5%, frente al 8-10% de nuestro país.

La Autoridad Bancaria Europea (EBA en inglés) fijó ayer el umbral mínimo de capital básico para los bancos que realizarán los test de estrés el próximo mes de junio. Para superar las nuevas pruebas, cualquier entidad financiera europea deberá tener como mínimo un capital principal del 5% sobre sus activos ponderados por riesgo.

En total serán 90 las entidades europeas que realizarán estos test, de las que 24 (el 26,6%), serán españolas. Ninguna de ellas corre el riesgo de no superar este nuevo umbral, toda vez que la nueva legislación española exige desde febrero de este año un 8% a las entidadesque cotizan en Bolsa y un 10% a las que no lo hacen. El objetivo de estos test es, en un contexto de crisis, medir la capacidad de reacción y solvencia del sistema financiero europeo.

Más entidades
El Banco de España publicó el pasado 10 de marzo la solvencia de bancos y cajas a 31 de diciembre del pasado año, que sólo 12 entidades incumplían, aunque ocho de ellas, cajas de ahorros, se encuentran inmersas en procesos de concentración. El año pasado fueron 91 las entidades financieras europeas que realizaron los test de estrés, de las cuales 27 eran españolas. En total suspendieron siete, cinco de ellas españolas. Cajasur, intervenida por el Banco de España, se encontraba en la lista negra.

España sigue siendo el país europeo que más controla la solvencia de sus entidades financieras, como volverá a demostrarse este año. Le sigue Grecia, que en este nuevo test evaluará a 16 entidades. A continuación se situarán Alemania con 13, Italia con 5 y Dinamarca, Francia, Suecia, Portugal y Reino Unido con 4. Bélgica, Chipre y Eslovenia someterán a los test a dos entidades, y Finlandia, Hungría, Luxemburgo, Polonia, Noruega y Malta, a una. A las nuevas pruebas se incorporan cuatro instituciones nuevas, de Irlanda, Austria, Noruega y Dinamarca. Del resultado de estas pruebas depende en buena parte la confianza de los mercados en las emisiones de deuda soberana de los respectivos países.

El rigor del Banco de España
De acuerdo con los resultados realizados por el Banco de España el pasado 10 de marzo, sólo doce entidades financieras de las más de un centenar que operan en España tenían necesidad de incrementar su capital para cumplir con los requerimientos nuevos de solvencia exigidos por el Real Decreto-ley 2/2011, para el reforzamiento del sistema financiero español. El importe total de estas necesidades asciende a 15.152 millones de euros.

La nueva regulación española exige un 8% de capital principal a las entidades que coticen en bolsa, tengan socios privados en su capital o no dependen en más de un 20% de su financiación de los mercados mayoristas. Para quienes no cumplieran estos requisitos, el nivel subía al 10%. Sólo dos bancos españoles, dos filiales de bancos extranjeros y ocho cajas de ahorros suspendían.

Carlos Egea ha asegurado en Madrid que es “buenísimo” que las cajas se sometan al escrutinio de los mercados y explicó que de esa forma las entidades mejorarán su gobernanza.

El presidente del Banco Mare Nostrum (BMN) y Cajamurcia, Carlos Egea, consideró hoy que será “bueno” que las cajas de ahorros acudan a los mercados de capitales, por ejemplo con una salida a bolsa, y mantengan su compromiso con el cliente y su función social.
En su intervención en el XVIII Encuentro del sector financiero, organizado por Deloitte, la Sociedad de Tasación, SAP y ABC, Egea recordó que BMN ha expresado su voluntad clara de salir a bolsa y tener inversores privados.
Es “buenísimo”, dijo, que las cajas se sometan al escrutinio de los mercados y explicó que de esa forma las cajas mejorarán su gobernanza con la incorporación de accionistas privados a los consejos de administración de sus bancos.
En el caso de BMN, su consejo de administración cuenta ya con tres independientes.
Pero la idea principal de Egea es que las cajas sean capaces de acudir a los mercados de capitales y mantener su compromiso con el cliente y su función social.
Porque estas diferencias con los bancos explican que las cajas hayan ido ganando cuota de mercado en los últimos 30 años, casi un punto porcentual por año.
El presidente de BMN también elogió la contribución de las cajas a la financiación de las pequeñas y medianas empresas, tanto en el medio como en el largo plazo.
En cuanto al proceso de reestructuración, Egea argumentó que hasta 2009 no se empiezan a ver las debilidades del sistema financiero español, y en concreto de algunas cajas, porque elogió que más de una docena de cajas, el 25 por ciento del sector, ha mantenido su eficiencia, solvencia e incluso calificaciones crediticias.
Esa misma docena de cajas sería la que está liderando los procesos de fusión o creación de bancos del último año, por lo que rechazó que se critique que el proceso sea “lento”.
Por último, aseguró que en mayo, las Asambleas de las cajas de Murcia , Granada, Penedés y Sa Nostra aprobarán el traspaso de sus activos al BMN que las une.

Debido al nuevo y menor peso que representan en el sistema financiero español. Se libran Santander, BBVA y La Caixa.

La agencia de medición de riesgos Moody’s ha rebajado la calificación de la deuda senior y los depósitos de 30 bancos y cajas españoles, debido al menor peso que representan dentro del sistema financiero español, inmerso en una profunda reestructuración.

En una nota remitida este jueves por Moody’s, la agencia explica que esta decisión no ha afectado a las tres principales entidades financieras españolas, el Santander, el BBVA y La Caixa, que mantienen su ratio Aa2, aunque todas ellas con perspectiva negativa.

La rebaja se produce después de que Moody’s decidiera empeorar también hace unos días la calificación de la deuda del reino de España, el mismo día que el Banco de España daba a conocer las necesidades concretas de capital de las entidades financieras.

Según explica Moody’s, la combinación de mayores presiones financieras sobre la deuda española, la debilidad de algunos bancos, la disminución del peso de muchas entidades pequeñas y regionales debido a la consolidación del sector y las perspectivas de menor apoyo de las entidades españolas en Europa son las razones que explican esta decisión.

En concreto, la agencia ha rebajado “uno o más escalones” la calificación de los depósitos a corto plazo y, en algunos casos, también de la deuda senior de 17 bancos. También ha rebajado la calificación de la deuda subordinada de 19 bancos, así como la deuda subordinada junior en cuatro entidades, explica Moody’s.

Las perspectivas de la deuda senior y los depósitos de la mayoría de los bancos siguen siendo negativos, igual que la perspectiva de la calificación de la deuda soberana y también las perspectivas del crédito, dado el “difícil entorno operativo en España”, explica la agencia.

Según explica Moody’s, las calificaciones de algunos bancos siguen siendo objeto de examen, debido a su participación en los procesos de saneamiento, que pueden afectar a su negocio crediticio. Moody’s también ha mantenido la calificación de los depósitos y la deuda senior de las cajas de Ávila y Segovia, aunque sin concretar la perspectiva de estos ratios.

Asimismo, la agencia ha recortado la calificación de la deuda a largo plazo del Instituto de Crédito Oficial (ICO) a Aa2. Moody’s concluye de esta forma la revisión de las calificaciones de entidades españolas anunciada el pasado 20 de diciembre por entender que la rebaja de la deuda soberana española podría afectar a buena parte del sistema financiero, al que ha recibido ayudas o tiene deuda avalada por el Estado.

Banco Herrero es otra de las entidades del Grupo Sabadell que ofrece imposiciones a plazo fijo que remuneran en especie. Estamos hablando del Depósito Sabadell&Co pero debemos aclarar que no existe retribución en efectivo.

La variedad de regalos por depósitos es interesante y se puede conseguir a través de diferentes opciones de plazos a 12, 18 o 24 meses.

HP Mini

A 12 meses por 15.000€ (TAE 2.62%)
A 18 meses por 9.800€ (TAE 2.69%)
Cafetera Nespresso CitiZ & Milk

A 12 meses por 12.000€ (TAE 2.2%)
A 18 meses por 7.200€ (TAE 2.47%)
Televisor TV LED de 22″

A 18 meses por 10.500€ (TAE 2.51%)
A 24 meses por 7.800€ (TAE 2.55%)
Monitor Acer

A 12 meses por 6.200€ (TAE 2.2%)
A 18 meses por 3.700€ (TAE 2.48%)
GPS TOMTOM

A 18 meses por 6.300€ (TAE 2.54%)
A 24 meses por 4.800€ (TAE 2.51%)
Plataforma vibratoria BH Fitness

A 18 meses por 8.100€ (TAE 2.41%)
A 24 meses por 6.000€ (TAE 2.45%)
Tirador de cerveza Beertender

A 12 meses por 10.500€ (TAE 2.16%)
A 18 meses por 6.300€ (TAE 2.42%)
Sin embargo, Banco Herrero le permite conseguirlo con tarjeta de crédito/débito 3D Secure o Financiación BancSabadell (Préstamo Sabadell&Co).

Recuerde que los depósitos no admiten cancelación anticipada, y puede contratarlos en una oficina de SabadellAtlántico o de Banco Herrero.

En materia de fiscalidad, el depósito tendrá una retención del 19% sobre los intereses a cuenta del IRPF para residentes

Ha comentado antes las dificultades de las entidades financieras para conceder préstamos; hay quejas de los empresarios porque CCM, desde su transformación en banco, no da créditos.

—Sí, me lo han trasladado los empresarios y yo he dado ese mensaje de descontento a la dirección actual del Banco CCM. Puede que sí, que efectivamente suceda que la llegada de un nuevo equipo plantee algunos cambios organizativos que haga que no funcione con la agilidad que debería o que se generen desconfianzas no que tendrían que producirse. Es cuestión de tiempo y trabajamos para que sea el menor tiempo posible.

—¿Ha sido un quebradero de cabeza CCM en estos últimos años?

—Claro que sí, ha sido una preocupación y una ocupación muy importante. En función del puesto que ocupo y personalmente.

—¿Cree que finalmente toda esta operación ha sido satisfactoria?

—Sólo hay que ver como está el panorama de bancos, y cajas de ahorro sobre todo. Sigo escuchando a algunos dirigentes del PP diciendo que somos la única Comunidad que se ha quedado sin caja de ahorro e ignoran que todas se han transformado en bancos. Hasta La Caixa ha cedido el negocio financiero a un banco para fortalecer su capacidad de captar recursos ajenos y ser más solvente. El sistema financiero español ha cambiado y pretender ignorar esa realidad y, a partir de ahí organizar un escándalo, es bastante infantil, teniendo en cuenta que la solución que se ha dado a CCM es lo mejor que les ha podido pasar a sus empleados. No pueden decir lo mismo los de otras entidades de otras comunidades que están en procesos de reestructuración muy drásticos.

—¿Puede pasar factura de cara a las próximas elecciones todo el asunto de CCM y la crisis?

—Sinceramente, creo que el asunto de CCM no; todos los ciudadanos, sobre todo los empleados de CCM, tienen claro quién ha trabajado para intentar resolver los problemas y quién ha estado poniendo zancadillas. Entre otras cosas porque saben que muchos de los que están pidiendo explicaciones formaron parte de los órganos que tomaron las decisiones. Me parece poco presentable que el señor Labrador, que formaba parte de la comisión de control encargada del control de CCM, pida explicaciones a la Consejería cuando sabe que nuestro ámbito de competencias son las que son. La situación económica, probablemente sí que pese sobre las decisiones de los electores.

—¿Cómo ve la fusión de las cajas rurales y cómo cree que va a quedar la de Toledo?

—Fortalecerse en este contexto es una buena noticia y mucho más si no pierdes las perspectiva de lo que eres y mantienes ese compromiso y esa vinculación con el mundo rural y cooperativo del que procedes. Ese es el valor añadido que tienen las cajas rurales, que prestan servicios financieros de calidad, como los bancos, pero además lo hacen en un determinado territorio y con un determinado compromiso. Me parece una buena noticia que analizo desde el respeto porque la decisión la han tomado ellos, sus órganos de gobierno. La de Toledo podría haberse integrado, podrá hacerlo en el futuro, lo decidirán ellos, en todo caso es una caja muy solvente, muy saneada. Si en el futuro deciden sumar esfuerzos, fenomenal, bienvenidos serán y, si no, también lo respetaremos.